Wer einen Hypothekarkredit aufnehmen will, muss dies nicht zwingend bei einer Bank oder Versicherung tun. Immer öfter machen auch Pensionskassen Gebrauch von ihrem Recht, Hypotheken zu vergeben – weit mehr noch als vor wenigen Jahren («K-Geld» 2/2016).
Einige Pensionskassen aktualisieren ihre Zinskonditionen täglich, darunter die Axa und die Bühler. Andere wie die Zürcher Beamtenversicherungskasse BVK datieren ihre Zinsen wöchentlich auf – sie sind auf deren Websites ersichtlich. Helvetia und Roche vergeben zwar Hypothekarkredite an alle, machen ihre Richtsätze aber nicht öffentlich.
Dann gibt es Pensionskassen, die Hypothekarkredite vergeben, aber nur im Hintergrund auftreten. Wer etwa auf der Website Hypomat.ch der Glarner Kantonalbank einen Hypothekarkredit sucht, könnte Geld von der Migros-Pensionskasse erhalten. Beraten wird er aber von der Glarner Kantonalbank. Ähnlich geht die Pensionskasse der Stadt Zürich vor: Sie nutzt für langfristige Hypotheken die Plattform Key4.ch, die von der Grossbank UBS betrieben wird.
Verfolgt man die stündlich aktualisierten Top-Hypozinsen auf der Website Hypotheke.ch, hinter der die unabhängigen Berater der Vermögenspartner AG stehen, stellt man fest: Die Pensionskassen können mithalten.
Spitzenreiter unter den angefragten Pensionskassen ist jene der Post: Fünfjährige Hypotheken sind bei ihr zurzeit für 0,96 Prozent zu haben, dreijährige gar für 0,64 Prozent – egal, ob man bei der Pensionskasse Post versichert ist oder nicht (siehe Tabelle im PDF). Fast so günstig ist die Pensionskasse des Technologiekonzerns Bühler AG: Sie vergibt zweijährige Hypotheken für 0,56 Prozent Zins, dreijährige für 0,65 Prozent und fünfjährige für 1 Prozent. Bühler schreibt auf Anfrage, ein Grossteil der für Hypotheken vorgesehenen 120 Millionen Franken sei bereits vergeben. Bei den zehnjährigen Hypotheken bietet die Pensionskasse Manor mit 1,15 Prozent das beste Angebot – von dem aber nur Versicherte profitieren können. Sonst bietet hier die Pensionskasse Post mit 1,27 Prozent den tiefsten Satz.
Bei den variablen Hypotheken wiederum hat die Kasse der PKE Vorsorgestiftung Energie die Nase vorn: 0,75 Prozent im ersten Rang und 1 Prozent im zweiten Rang markieren einen Spitzenwert. Ähnlich attraktiv ist mit 0,75 Prozent respektive 1,75 Prozent das Angebot der Pensionskasse der Stadt Zürich. Doch nur Versicherte können davon profitieren.
Die wenigsten Pensionskassen offerieren günstige Geldmarkthypotheken nach dem Referenzzinssatz Saron. Unter ihnen bietet zurzeit die Pensionskasse SBB mit 0,49 Prozent den tiefsten Zinssatz an, gefolgt von der Bühler mit 0,58 Prozent.
BVK und Post vergeben auch Hypotheken an Pensionierte
Die grösste Pensionskasse der Schweiz, die BVK, vergibt seit 2015 Hypothekarkredite an Nichtmitglieder. Im Gegensatz zu vielen anderen Kassen erhalten bei ihr wie bei der Pensionskasse Post auch Pensionierte Hypotheken. Bis Ende 2022 bietet die BVK eine «0,0 %-Ökohypothek» an. Bedingung: Diese Hypothek von maximal 50 000 Franken ist in die energetische Sanierung des Eigenheims zu investieren. Und bereits bestehende Hypothekarkredite anderer Institute müssen innerhalb von fünf Jahrenan die BVK transferiert werden.
